为落实中国证监会《对于深切科创板更动做事科技转变和新质出产力发展的八条法度》的说合看法，完善科创板新股市值配售安排九玩游戏中心官网，上海证券往来所、中国证券登记结算有限拖累公司对《上海阛阓初度公开刊行股票网下刊行实施敬佩（2023年改进）》进行改进。

　　本次改进主要对投资者参与科创板网下刊行业务，增多了握有科创板市值的要求。自2024年10月1日起，网下投资者过头处置的配售对象进入科创板新股网下刊行的，除需允洽现行市值门槛要求外，主承销商还应要求其在基准日（初步询价发轫日前两个往来日）前20个往来日（含基准日）所握有科创板非限售A股股票和非限售存托字据总市值的日均市值为600万元（含）以上。

对于发布《上海阛阓初度公开刊行股票网下刊行实施敬佩（2024年改进）》的奉告

上证发〔2024〕112号

　　各阛阓参与东谈主：

　　为了落实中国证监会《对于深切科创板更动做事科技转变和新质出产力发展的八条法度》的说合看法，完善科创板新股市值配售安排，根据《证券刊行与承销处置目标》《上海证券往来所初度公开刊行证券刊行与承销业求实施敬佩》等说合礼貌，上海证券往来所、中国证券登记结算有限拖累公司改进形成了《上海阛阓初度公开刊行股票网下刊行实施敬佩（2024年改进）》（详见附件），现赐与发布，并自2024年10月1日起实行。2023年2月17日发布的《上海阛阓初度公开刊行股票网下刊行实施敬佩（2023年改进）》（上证发〔2023〕36号）同期废止。

　　特此奉告。

　　上海证券往来所

中国证券登记结算有限拖累公司

　　2024年8月16日

上海阛阓初度公开刊行股票网下刊行实施敬佩

（2024年改进）

第一章 总则

　　第一条 为了模范拟在上海证券往来所（以下简称上交所）上市的公司初度公开刊行股票网下刊行业务，耕作初度公开刊行股票网下申购及资金结算恶果，根据《证券刊行与承销处置目标》《初度公开刊行股票注册处置目标》《上海证券往来所初度公开刊行证券刊行与承销业求实施敬佩》（以下简称《首发承销实施敬佩》）及联系礼貌，制定本敬佩。

　　第二条 通过上交所业务处置系统平台（刊行承销业务）（以下简称业管平台）、互联网往来平台（IPO网下询价申购）（以下简称申购平台）及中国证券登记结算有限拖累公司（以下简称中国结算）上海分公司登记结算平台（以下简称登记结算平台）完成初度公开刊行股票和存托字据的询价、申购、资金代收付及证券驱动登记，适用本敬佩。

　　第三条 参与初度公开刊行股票网下刊行业务的网下投资者过头处置的证券投钞票品（以下简称配售对象），应当允洽《证券刊行与承销处置目标》等说合礼貌。

　　第四条 证券资金结算银行经向中国结算上海分公司书面央求并获准，可成为本敬佩所称网下刊行结算银行（以下简称结算银行）。

第二章 基本礼貌

　　第五条 根据主承销商的书面奉求，上交所向允洽要求的网下投资者提供申购平台进行报价及申购。

　　第六条根据主承销商的书面奉求，中国结算上海分公司提供登记结算平台代理主承销商网下刊行召募款的收取。

　　经刊行东谈主书面奉求，中国结算上海分公司根据主承销商提供的网下配售完结数据办理股份驱动登记。

　　第七条 网下投资者及配售对象的信息以中国证券业协会注册登记的数据为准。上交所从中国证券业协会获取网下投资者及配售对象联系信息。

　　主承销商应当根据预先公告的报价要求对网下投资者的履历进行审核，承担联系信息泄漏拖累，并证实拟参与该次网下刊行的网下投资者联系信息。

　　第八条 主承销商应当根据中国证券业协会的礼貌，要求参与该次网下刊行业务的网下投资者过头处置的配售对象，以该次初步询价发轫日前两个往来日为基准日，其在基准日前20个往来日（含基准日）所握有上海阛阓非限售A股股票和非限售存托字据总市值的日均市值应为6000万元（含）以上。科创和创业等主题紧闭运作基金与紧闭运作计谋配售基金，在该基准日前20个往来日（含基准日）所握有上海阛阓非限售A股股票和非限售存托字据总市值的日均市值应为1000万元（含）以上。

　　参与科创板网下刊行业务的网下投资者过头处置的配售对象，除需允洽前款礼貌的市值要求外，主承销商还应要求其在该基准日前20个往来日（含基准日）所握有科创板非限售A股股票和非限售存托字据总市值的日均市值为600万元（含）以上。

　　上述网下投资者过头处置的配售对象市值不低于刊行东谈主和主承销商预先确定并公告的市值要求。

　　参与网下申购业务的网下投资者过头处置的配售对象握有上海阛阓非限售A股股票和非限售存托字据总市值策画，适用《上海阛阓初度公开刊行股票网上刊行实施敬佩（2023年改进）》礼貌的市值策画国法。

　　第九条 主承销商通过业管平台向登记结算平台提供配售对象称呼、配售对象证券账户、银行收付款账户以及股票代码等联系信息。上述信息经登记结算平台向结算银行转发后，结算银行崇敬对配售对象资金收付款银行账户的合规性进行查抄。

　　第十条 参与初度公开刊行股票网下刊行业务的主承销商，应当进取交所央求得回业管平台CA文凭。网下投资者完成在中国证券业协会的注册登记职责后，应当由承销商代为办理申购平台CA文凭。同期具有网下投资者和主承销商双重身份的机构应区分央求。CA文凭可在初度公开刊行中屡次使用。

　　网下投资者使用该CA文凭方可登录申购平台参与报价及申购。主承销商使用该CA文凭方可登录业管平台进行数据交换。

　　第十一条 主承销商及结算银行通过中国结算上海分公司参与东谈主长途操作平台（以下简称PROP），与登记结算平台完成联所有据交换。

第三章 询价与申购

　　第十二条 刊行东谈主和主承销商通过向网下投资者询价的形式确定股票刊行价钱的，既不错在初步询价确定刊行价钱区间后，通过累计投标询价确定刊行价钱并向参与累计投标询价的对象配售股票的形式进行，也不错通过初步询价确定刊行价钱并向参与申购的对象配售股票的形式进行。

　　初度公开刊行股票遴荐平直订价形式的，拟公开刊行的股票扣除科创板保荐东谈主联系子公司跟投部分后，一都向网上投资者平直订价刊行，不再安排网下刊行。

　　第十三条 刊行东谈主和主承销商在确定股票代码后方可刊登招股意向书和刊行公告。

　　第十四条 网下投资者进入初步询价，应当允洽下列要求：

　　（一）在初步询价发轫日前一往来日12：00前已完成在中国证券业协会注册；

　　（二）允洽刊行东谈主及主承销商预先确定并公告的参与新股刊行握有市值要求；

　　（三）已怒放CA文凭用户；

　　（四）刊行东谈主及主承销商礼貌的其它要求。

　　第十五条 主承销商应当在招股意向书刊登日10:00前，录入握有市值参数圭臬，提交并证实股票代码、刊行东谈主称呼等初步询价联系参数，启动本次网下刊行。

　　主承销商应于初步询价发轫日前一往来日21：00前剔除不允洽要求的网下投资者过头配售对象，并完成初步证实。业管平台将根据握有市值参数圭臬，自动查对经主承销商初步证实的网下投资者过头配售对象履历，不允洽要求的将被剔除。

　　第十六条 初步询价时间，网下投资者过头处置的配售对象报价应当包含申购价钱和该价钱对应的拟申购股数，其中非个东谈主投资者应当以机构为单元进行报价，每个配售对象填报的拟申购股数不得跨越网下驱动刊行数目。

　　网下投资者不错为其处置的配售对象区分填报一个报价，归并网下投资者一都报价中的不同拟申购价钱不跨越3个。网下投资者为拟参与报价的一都配售对象录入报价纪录后，应当一次性提交。提交报价纪录后，原则上不得修改。确有必要修改的，应当在申购平台填写报价修改情理。

　　在初步询价截止后，主承销商不错获取初步询价报价情况。

　　第十七条初步询价截止后，主承销商应当在允洽网下刊行参与要求的网下投资者及配售对象限制内，根据《证券刊行与承销处置目标》等说合礼貌、刊行东谈主和主承销商预先确定并公告的有用报价要求，剔除不得参与累计投标询价或订价申购（以下统称申购）的初步询价报价过头对应的拟申购数目。

　　主承销商应当于T-1日（T日为申购日）15：00前，将剔除后的网下投资者所处置的配售对象信息按本敬佩第九条的礼貌发送登记结算平台，其中一个配售对象只可对应一个银行收付款账户。

　　登记结算平台核查配售对象证券账户的代码有用性，将核查完结反应主承销商，然后将证券账户代码有用的配售对象信息提供结算银行。

　　第十八条 主承销商应于T-1日15：30前，录入并提交确定的股票刊行价钱区间（或刊行价钱）、网下刊行股票数目等申购参数。网下刊行股票数目由刊行东谈主和主承销商根据预先确定并公告的联系原则，对网下驱动刊行数目调养后确定。

　　T日9：30前，业管平台自动剔除配售对象在初步询价阶段报价低于刊行东谈主和主承销商确定的刊行价钱或刊行价钱区间下限的初步询价报价过头对应的拟申购数目。

　　第十九条新股网下刊行申购日与网上申购日为归并日，网下刊行申购时候为T日9：30至15：00。在申购时候内，网下投资者不错为其处置的每一配售对象填报一个申购价钱，该申购价钱对应一个申购数目，大致按照刊行价钱填报一个申购数目。申购时，投资者无需缴付申购资金。

　　当配售对象初步询价中有用报价所对应的“拟申购数目”不跨越网下刊行股票数目时，其填报的申购数目不得低于“拟申购数目”，也不得高于主承销商确定的每个配售对象申购数目上限，且不得高于网下刊行股票数目。当配售对象“拟申购数目”跨越网下刊行股票数目时，其填报的申购数目应为网下刊行股票数目。

　　网下投资者为参与申购的一都配售对象录入申购纪录后，应当一次性一都提交。网下申购时间，网下投资者不错屡次提交申购纪录，但以临了一次提交的一都申购纪录为准。

　　第二十条 在T日9：30至15：00之间，主承销商可实时查询讲演情况，并可于T日15：00后，查询并下载申购完结。

　　第二十一条 刊行东谈主与主承销商按照预先确定的配售原则进行网下配售。主承销商应于T+1日15：00前，上传配售对象网下获配应缴款情况，包括刊行价钱、获配股数、配售款、证券账户、配售对象证件代码等数据，业管平台15：30前发送至登记结算平台。各网下投资者可通过申购平台查询其处置的配售对象网下获配及应缴款情况。

　　主承销商应当于T+2日向阛阓公告网下获配及应缴款情况。

　　第二十二条 对于每一只股票刊行，已参与网下刊行的配售对象过头关联账户不得再通过网上申购新股。

　　配售对象关联账户是指与配售对象证券账户注册贵府中的“账户握有东谈主称呼”“有用身份讲明文献号码”均一样的证券账户。

第四章 资金的收取与划付

　　第二十三条 中国结算上海分公司在结算银行开立网下刊行专户用于网下认购资金的收付；在结算系统内开立网下认购资金核算总账户，为各配售对标识战认购资金核算明细账户，用于核算配售对象网下认购资金。

　　第二十四条 主承销商按本敬佩第九条登科十七条的要求向结算银行提供配售对象联系信息，行为结算银行审核配售对象银行收付款账户合规性的依据。

　　第二十五条 T+2日16：00前，网下投资者应根据获配应缴款情况，为其获配的配售对象全额交纳新股认购资金。

　　网下投资者在办理认购资金划入时，应当将获配股票对应的认购资金划入中国结算上海分公司在结算银行开立的网下刊行专户，并在付款字据备注栏中注明认购所对应的证券账户及股票代码，若莫得注明或备注信息肆意将导致划款失败。一个配售对象只可通过一家结算银行办理认购资金的划入，配售对象须通过注册的银行收付款账户办理认购资金的划出、划入。

　　刊行东谈主及主承销商在刊行公告中支吾上述认购资金划付要求赐与明确。

　　第二十六条 结算银行根据主承销商提供的各配售对象银行收付款账户信息，对各配售对象收付款银行账户进行合规性查抄。通过查抄的，根据配售对象的划款领导将认购款计入中国结算上海分公司在结算银行开立的网下刊行专户，并向中国结算上海分公司发送电子入账奉告。该入账奉告须明确中国结算上海分公司网下认购资金核算总账户、配售对象认购证券账户及认购证券股票代码，并留存联系划款字据。未通过查抄的，结算银即将该笔付款赐与了债。

　　第二十七条 中国结算上海分公司根据结算银行电子入账奉告，实时核算各配售对象认购款金额，主承销商可通过PROP抽象业务末端实时查询各配售对象认购款到账情况；网下投资者不错通过申购平台实时查询其所处置的配售对象认购款到账情况。

　　第二十八条 主承销商于T+2日17：30后通过其PROP信箱获取各配售对象抑止T+2日16：00的认购资金到账情况。

　　配售对象未在T+2日16：00前足额交纳认购资金的，其未到位资金对应的获配股份由主承销商包销大致根据刊行东谈主和主承销商预先确定并泄漏的其他形式处理。

　　第二十九条 主承销商于T+3日14：00前上传最终确定的配售完结数据，包括刊行价钱、获配股数、配售款、证券账户、获配股份限售期限、配售对象证件代码等，并由业管平台转发至登记结算平台。

　　主承销商应当于网下刊行完成后向阛阓公告网下配售完结。

　　第三十条 主承销商按照本敬佩第二十九条的礼貌提供配售完结数据后，登记结算平台将各配售对象的应退款金额，以及主承销商承销证券网下刊行召募款总金额，于T+4日10：00前以各配售对象认购款缴款银活动单元，通过PROP提供给联系结算银行。

　　主承销商未在礼貌时候内提供配售完结数据，导致中国结算上海分公司的退款时候顺延的，由此给配售对象形成的赔本由主承销商承担。

　　第三十一条 结算银行于T+4日根据主承销商通过登记结算平台提供的电子退款明细数据，按照原留存的配售对象汇款字据，办理配售对象的退款；根据主承销商通过登记结算平台提供的主承销商网下刊行召募款收款银行账户办理召募款的划付。

　　第三十二条 网下刊行认购资金产生的利息收入由中国结算上海分公司按照联系礼貌划入证券投资者保护基金。

第五章 股份登记

　　第三十三条 主承销商应当按照本敬佩第二十九条文矩发送网下配售完结数据，并保证发送的网下配售完结数据真实、准确、好意思满。登记结算平台根据上交所转发的上述网下配售完结数据办理网下刊行股份驱动登记。

　　由于主承销商发送的网下配售完结数据有误所致的一切法律拖累，由该主承销商承担。

　　对于主承销商根据本敬佩第二十八条包销或按其他形式处理的股份，主承销商自行与刊行东谈主完成联系资金的划付后，由刊行东谈主向中国结算上海分公司提交股份登记央求，中国结算上海分公司据此完成相应股份的登记。

第六章 附则

　　第三十四条 因不可抗力、有时事件、时间故障、东谈主为误差等原因，导致新股刊行弗成平素进行的，大致上交所决定临时停市的，不错暂停提供初度公开刊行股票网下刊行联系做事，大致推迟询价、申购、上市日历。前述情形舍弃后，上交所不错决定归附联系做事。

　　除上交所认定的突出情况外，上交所暂停提供联系做事前申购平台一经剿袭的讲演大致其他数据自动失效。

　　仅网下询价、申购暂停做事且当日归附做事的，投资者可在归附做事后无间报价、申购，当日报价、申购有用。

　　因特别情况及上交所和中国结算遴荐的相应法度形成的赔本，上交所及中国结算照章不承担拖累。

　　第三十五条 新股暂停、暂缓、中止刊行上市触及退还投资者认购资金、刊出认购股份的，上交所和中国结算根据联系礼貌、刊行东谈主和主承销商的奉求协助办理相应业务。

　　第三十六条 刊行东谈主和主承销商对于网下刊行职责安排有至极需求的，与上交是以及中国结算上海分公司实时交流，并协商确定具体操作形式。

　　第三十七条 主承销商、网下投资者违背本敬佩的，上交所可按照《首发承销实施敬佩》等礼貌，遴荐日常监督职责法度、监管法度和顺序刑事拖累等自律处置法度。

　　第三十八条 本敬佩由上交所和中国结算崇敬解释。

　　第三十九条 本敬佩自2024年10月1日起实行。原《上海阛阓初度公开刊行股票网下刊行实施敬佩（2023年改进）》（上证发〔2023〕36号）同期废止。由上交所、中国结算颁布的触及初度公开刊行股票申购的联系礼貌与本敬佩不一致的九玩游戏中心官网，以本敬佩为准。